熊猫阿宝终于美梦成真成为了神龙大侠，跟随功夫大师与盖世五侠：悍娇虎、猴王、快螳螂、俏小龙、灵鹤一起保护着和平谷、过着宁静的生活。然而，好景不长，有个邪恶的坏人沈王爷Lord Shen正打算用无人能挡的机密武器征服中国并且毁灭功夫…

凤凰城自古以来由孔雀一族掌管，因为他们发明了美丽的烟火，给人们带来了快乐。然而凤凰城的继承人沈王爷却不满足于这些，他发现了烟火阴暗可怕的一面，并且野心勃勃。他的父母得知后，十分担忧，请来羊仙姑为沈王爷算上一卦。羊仙姑预言…

终于当上了“神龙大侠”的熊猫阿宝可谓过上了梦想中的日子，他和师傅以及盖世五侠——虎、鹤、螳螂、蛇和猴子——保卫着山谷中宁静的生活。但是，好时光不长，阿宝面临着一次新的、更加可怕的挑战，一个大恶人孔雀“Lord Shen”拥有了一…